過去一年，這個小胖子跑贏了A股，搞定了不確定性，用了它的人99.6％都賺了

最新 07-14

來源宜信財富

7月14日，宜信財富投米RA在北京召開發布會，發布了一周年業績。

宜信創始人、CEO 唐寧，宜信財富董事總經理、投米RA負責人兼首席投資官王福星，投米RA首席技術官胡金輝出席並講話。投米RA是宜信財富面向中產和大眾富裕階層推出的機器人投顧服務，是宜信財富在中國推動資產配置理念落地的又一突破。

「隨著資產配置的理念落地中國，中國財富管理行業大幕徐徐開啟，在這樣的大環境之下，智能投顧無疑代表著未來發展的趨勢。」唐寧開宗明義，簡要介紹了投米RA的前世今生，以及宜信財富團隊的前瞻性和布局能力。隨後，投米RA的業績展示引燃了全場，在線觀看人數更是逼近百萬。

收益領先競品，續投呈現高增長

過去一年，全球資本市場經歷了劇烈動蕩，即便如此，投米RA通過智能演算法優化配置全球ETF投資組合，無論在賺取收益還是把控風險方面都有著不俗的表現。

投米RA在這一年中，為投資人奉上了2.55%—11.48%的穩健收益，收益率遠高於競品。99.6%的在投用戶都取得了正收益，對比同期A股市場10%的盈利面積，投米RA顯示出資產配置的巨大威力。

投米RA的理財方式，投資者可以持有多長時間？唐寧的答案是：永遠。「機器人會跟進這個資產組合和觀察組合，定期去看構建邏輯是否還成立，並進行與之相關的微調，用科技的方式讓中小投資理財者能夠享受過去只有大客戶才能夠享受的、但根本上是正確的財富管理的理念——就是資產配置服務。這是智能投顧解決的行業的痛點問題，客戶的痛點問題。」

唐寧表示，投米RA所代表的智能投顧給用戶、市場和社會帶來三個明顯的變化，其中最明顯的一點是：

投資者在智能投顧幫助之下轉為長期投資行為，不再逐利短期收益。

第二點是使風險得以分散。「很多投資者，理財者可能有時持有銀行存款太多，或者過度保守跑不贏通脹，但有時又持股過多，太過激進，投資風險沒有得到很好的分散。而智能投顧生成的組合是一個能夠充分使風險分散的投資方式。」

第三個變化是智能投顧讓理財者在投資行為上更加專業。「這樣的一種方式成本是非常、非常低的，因為你長期持有不折騰，這是很低成本的長期的、風險分散的、專業的投資。」

首次公布智能投顧用戶畫像

憑藉運行一周年的用戶數據積累，投米RA首次公布了較為清晰的智能投顧用戶畫像，並同P2P投資人群進行了多維度的對比。

首先，投米RA用戶中，35-50歲佔比58.97%，而P2P用戶中，78.5%為35歲以下人群；

其次，投米RA用戶的平均投資額是P2P用戶的3.5倍；

再次，從可投資額的角度來看，投米RA用戶的平均可投資金額為人民幣50萬元到300萬元之間，而P2P的平均可投資金額為人民幣20萬元到50萬元；

最後，投米RA的用戶87.4%都有過投資股票和基金等較複雜的金融產品的經驗，而P2P的客戶中這一比例僅為34.7%。

可以看出，投米RA的用戶更為年長，投資額更大，投資經驗更為豐富，這是一群已有財富積累、更為理性的投資者。而他們，正是中國的中產人群。據《經濟學人》雜誌統計，中國中產人群已經達到2.25億，這部分人的財富管理，亟需用科技的手段來打開突破口。

發布會現場

人民幣資產組合上線

本次發布會的另一大亮點，是投米RA宣布其人民幣資產組合上線。投米RA人民幣資產與投米RA海外資產一脈相承，由專業的資產配置團隊從3000多支公募基金中甄選9支跨區域、跨類別、相關性弱的優質資產，覆蓋中美多種資產類別，股票、債券、黃金等。

這些投資組合能有效分散風險，平滑單一資產波動，從而實現風險可控、收益可期。投米RA以不斷完善的產品宣導長期資產配置理念，一方面推動該了從固收投資到權益投資的轉變，另一方面，也令更多原本投機於中國資本市場的資金有了長期穩定的獲益渠道，推進了中國資本市場的長期健康發展。

中國智能投顧行業剛剛起步，資產配置理念尚需夯實

王福星在發布會上表示，目前中美智能投顧尚有差距：

從人均投資額的角度看，Betterment為30000美元，Wealthfront為50000美元，投米RA為21358美元。

從布局情況來看，富國銀行、美銀美林、富達國際、高盛、花旗、先鋒、嘉信、貝萊德等傳統巨頭已陸續進軍智能投顧業務，而國內四大行還未見布局；

從資金覆蓋渠道看，Betterment和Wealthfront都接入到管理退休賬戶【401(k)】和教育儲蓄（529計劃），而國內智能投顧產品的覆蓋面還比較窄。

宜信財富董事總經理、

投米RA負責人兼首席投資官王福星

中國的智能投顧行業展現出非常明顯的起步階段特徵。但是，中國智能投顧表現出更為強勁有力的增長勢頭，Betterment的AUM月增長為6%，Wealthfront為3%，而投米RA則為33.6%。未來，中產人群規模的擴大、移動互聯網的普及，以及傳統投顧在中國的缺失，都將令中國的智能投顧獲得更具潛力的發展空間。

唐寧認為，中美之間在智能投顧方面最大的差距，不在技術，而在資產配置理念。更寬泛來說，整個金融科技創新的關鍵都不在技術，而在於對客戶需求，尤其是客戶未感知到的隱性需求和長期需求的洞察，並通過技術創新、模式創新更好地滿足這些需求。

談到未來，唐寧指出，走進新的十年，資產配置應該是關鍵詞。中產階層、大眾富裕階層需要資產配置服務，但傳統方式不能帶給他們這種必需的服務，那就用科技的方式，生成一個可以擁有20年、30年的資產組合。用機器人去管自己的資產組合，那樣我們的資本市場會非常穩定，當活到一百歲能實現的時候，後四十年可以有一個很好的財富管理的未來。