現貨原油，未來5年投資市場的黑金！

最新 09-19

原油被譽為黑金，是現代工業社會的血液，油價的走勢影響著我們生活的方方面面。

那麼對於原油作為對全球經濟影響最大的商品，不僅在全球現貨交易中佔有相當重要的作用，同時也與世界各國的政治、經濟、金融密切相關。

除了反應原油自身的供需情況之外，原油期貨價格對宏觀經濟反應靈敏，與債券、股票、外匯市場聯繫緊密。

除了市場參與者其他各類投資者比如養老基金、股權財富基金都積极參与原油市場的交易，這將作為投資組合的重要一部分，可以看到原油投資在國際的投資熱度很高漲，可以期待國內原油投資的前景。

石油跟我們生活也密切相關

我們生活中無論是什麼都用得上石油，鋪路需要瀝青，飛機需要燃料油，我們開車需要汽油，所以是大眾比較認同的一個投資產品，並且它不是一個虛無的東西，它是真實存在的東西；

包括我們國家對自己的能源安全關注度也很高，所以石油這個產品具有自己的獨特性和稀缺性，投資也比較安全且透明化，並且石油它一年的波動具有一定的周期性，有一定的規律，所以我們可以根據市場上油價的變化而選擇怎麼去投資；

而且它一旦周期形成以後，它的趨勢性就會很強，所以我們可以了解到石油的供需是可以影響市場石油價格的波動的，而供需一般是周期性的，並且它的周期性跟經濟周期非常像；

所以我們可以了解到經濟周期不是一兩個月就可以結束的，它會持續那麼一段時間，所以對於做趨勢投資的人來說，石油投資比較安全，對於價格波動方向的把握更精準一些。

原油投資對於股票的優勢：資金利用率高，操作靈活性強

最為中國投資者熟悉資本市場交易品種無疑是股票，針對國內目前的股市，人們不禁有一種棄之可惜，食之無味的雞肋情懷；

A股從2015年開始股災以來，多少人被腰斬，結合a股特有的單邊交易模式，讓投資者的入場參與機會少之又少，而且也加大了投資風險，而然現貨原油投資的雙向交易模式的優勢就很好的體現出來；

原油投資相對於股票來說最大的優勢莫過於資金利用效率，原油投資都是採用保證金交易，相對於股票的全額交易來說，很好的提高了資金的利用效率；

中國股市特有的T+1交易機制，使得股票操作難度很大，及其不靈活，原油投資的T+0交易機制，便於隨時把握行情和規避風險，操作靈活性很強。

原油投資與房地產行業相比：投資門檻低投資回報周期短

將原油投資與前幾年投資收益最大的房地產行業對比，房地產行業在2006年開始了一波極佳的投資行情，然而對於現今政府的各種限購其市場投資熱度有所減少，而且其中存在的泡沫較大，潛在著一定的風險；

其次是房地產行業的投資門檻較高，不是一般散戶投資者所能介入的，房地產投資的回收周期較長，資金回籠較慢。

然而原油的價格波動較大，配合其雙向交易模式，其中投資機會更多，且利用保證金交易，門檻較低，滿足了中小投資的投資需求，投資回報周期較短。

原油需求主要由世界經濟發展水平及經濟結構變化所決定

全球原油消費與全球經濟增長速度明顯正相關。全球經濟增長或超預期增長都會牽動國際原油市場價格出現上漲，通過投資原油可以把握全球經濟動向，開闊視野。

替代能源的成本將決定原油價格的上限，可以很好地鎖定原油投資風險。當原油價格高於替代能源成本時，消費者將傾向於使用替代能源。以中國、印度為代表的發展中國家經濟強勁增長也使得對原油的需求急劇增加，導致世界原油價格震蕩走高。

其中中國對原油的需求帶動了全球原油消費增長的1/3。從而可以看到原油的價格的決定因素不是純粹由資金推動，而是通過市場供求關係體現，於是保證了原油投資的公平性。

原油現貨與期貨結合程度較高，可以通過套期保值規避經營風險

向市場提供原油的產油商和提供成品油的煉廠,作為社會商品的供應者,為了保證其已經生產出來準備提供給市場或尚在生產過程中將來要向市場出售的商品的合理的經濟利潤,以防止正式出售時價格下跌而遭受損失,可採用相應商品期貨的賣期保值的交易方式來減小价格風險,即在期貨市場以賣主的身份售出數量相等的期貨,等到要銷售現貨時再買進期貨頭寸對沖作為保值手段。

套期保值是以規避現貨價格風險為目的的期貨交易行為。即在買進或賣出實貨的同時,在期貨市場上賣出或買進同等數量的期貨,經過一段時間,當價格變動使現貨買賣上出現盈虧時,可由期貨交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在「現貨「與「期貨「之間建立一種對沖機制,以使價格風險降低到最低限度。

通過與國內近幾年投資熱度較高的貴金屬進行比較，原油與貴金屬作為投資標的有著千絲萬縷的聯繫，對於國際局勢、美國經濟環境與歐洲債務危機等國際基本面的價格反應基本上都是同向的。

但是從二者的基本屬性可以查究一二，貴金屬的現實用途主要用於首飾工藝、醫療器械與儲藏等，相對於原油，市場對貴金屬現貨的需求不高，但原油作為工業原料廣泛用於各項工業生產加工，有著國家戰略地位，其現貨市場需求強於白銀，從而投資者對於現貨與期貨相結合的套期保值需求較大，很好的體現出了原油相對於白銀的一大優勢——套期保值，期現結合。

現貨原油的自身特徵優勢

第一、雙向交易,漲跌都可以盈利

第二、只需要1.5%—3%左右的保證金

第三、22小時都可以交易,T+0交易,即時買入賣出,不受限制

第四、可以無限期持有，不用交割

第五、可以選擇電子化交易也是可以隨時提取實物

第六、全國所有的地方都可以做，開通網銀可以直接激活

第七、交易止損止盈反手操作都是可以直接設置的，交易非常方便

第八、是結合了股票期貨和黃金三個品種的所有優勢

第九、國際同步報價,避免價格操縱

第十、資金利用率高：原油投資為保證金交易，多倍槓桿，放大投資規模

第十一、交易時段充裕：原油投資有早、中、晚三個交易時段，尤其是晚盤彌補一些上班族白天無法看盤的缺失。