教育金，寶寶的現金流規劃攻略

文章摘要

理財險的「亂象」與是非

風險的問題，才是保險的首要解決問題

方案一留學基金

方案二教育基金

「實踐之前，理念先行」

1

-理財保險的是是非非-

部分消費者有以下現象：

一竅不通時

不做健康保障，喜歡理財保險

一知半解時

只做健康保障，鄙視理財保險

第一種消費者缺乏對保險的基本認識

第二種消費者對理財保險有嚴重誤解

理財保險常見年金、終身壽、萬能險；市場上又以年金險銷售亂象為多，某些銷售人員不切實際的願景描述，天花亂墜的收益演示，不求甚解胡侃吹噓，以至於其一直被人詬病也是在所難免。

於是，批判各類理財險種、甚至健康險種的「理財功能」（如返還類責任），成為了某些消費者、甚至理財大V表達「政治正確」的表演。

將理財險的「低收益」與各種基金定投，XX寶，甚至P2P對比，是比較是常見的「批判」手段。

話說，理財保險不是不能比收益，要比，也須在一定前提、背景下進行；一上來就「比收益」，屬於不懂理財險的耍流氓。

收益=無風險收益+風險溢價

不同風險背景的工具不能混為一談

理財，本不止「收益」一個維度

2

-保險姓保-

既然都是保險，那首要目標就是：

風險規避、損失轉移

人身保障是損失轉移，針對風險發生在人體上造成的損失，如對醫療支出的補償，對家庭經濟的缺失進行的救助等。

理財保障是風險規避，規避資產的損失風險、債務分割風險、婚姻分割風險、價值風險，傳承風險，也包括超長期生存消費風險等等

孩子教育、養老，都是未來板上釘釘的剛性支出，沒有人可以逃避

教育金規劃，本質是對未來的剛性消費，進行的一筆超長期資金籌備。

So，此類規劃的關鍵詞，不是收益...

是 穿越

如何讓現在的資金，穿過山和大海，穿過牛熊雞鴨，安全到達未來某個時刻，發揮「應有」的作用，是規劃的終極目標。

這個工具要求必須滿足：

安全級別高，不能出現虧損。

能對抗人性，不易被中途挪用、分割。

投資收益要確定、穩健、合理。

以上三條，可以斃掉市面上絕大部分理財工具，其實，大家的職能本來就不一樣，混為一談也是無稽之舉。

保險具有其他理財產品不能媲美的安全性，年金保險這種不可變更預定利率的、長期穩定的財務契約，是教育、養老金規劃的最佳選擇之一。

2018年3月，中國人民銀行、中國銀保監會、中國證券會、國家外匯管理局聯合印發《關於規範金融機構資產管理業務的指導意見》

打破剛性兌付，回歸正常金融規律，是其中重要的指導意見之一，國內常見的「強行」剛性兌付，如部分保本型的銀行理財，即將相忘於江湖，回歸正常的金融規律

保險將成為僅剩的，為數不多的實現「長期穩健保本」的理財工具。

3

-小結-

評價一款保險產品不能脫離其使用動機，孤立地看產品收益

教育金是一種超長期剛性消費規劃

剛性消費規劃，要求規劃工具具有安全性、確定性、穩定性

年金類產品具有以上優勢，該前提下，根據實際選擇收益合適的產品

4

-方案一留學基金-

預期：為剛出生的寶寶準備一筆教育金，在孩子完成國內課程後，於20歲左右提取，用於出國留學。

使用工具：T人壽，定期年金

保障期：20年

繳費期：3年

每年保費：100000元，共300000元

保障責任：

① 生存年金3000元/年（已交保費1%），第5年開始給付至期滿，共領取4.8萬元

② 滿期金567560元，第20年度保單結束時給付

③ 身故，給付已交保費和現金價值最大者

IRR是內部收益率，相當於該筆投資以年利率4.03%，複利20年獲得的收益。

複利4.03%什麼概念？

安全性相當的，各銀行五年定期存款利率對比，在2.75%-3.20%之間，單利。

將複利率4.03%換算成單利——6%，意味著該筆教育金規劃的投資收益，相當於年利率6%的20年期定存，而且，最關鍵的一點是，其所有收益：

100%確定，一分不少

保障期間，合同的現金價值也進行保單貸款，以市場基準貸款利率結算，同時不影響保單自身複利計算，比單純的定期存款享有更大的靈活性、便利性。

5

-方案二教育基金-

預期：用一筆資金，提前為剛出生的寶寶準備各階段教育支出，涵蓋大中小學費用，孩子大學畢業後即可獲得一筆創業基金。

使用工具：A人壽，終身年金

保障期：終身

繳費期：3年

每年保費：100000元，共300000元

保障責任：

① 生存年金，70歲後首個保單開始給付100%保額

② 身故/全殘，給付已交保費和現金價值最大者

③ 可通過減保取現提取現金價值

這款終身型年金的好處是，現金價值較高，我們可以根據自己的實際支出，靈活調整領取的金額，自由控制保障期的長短，雖生存金責任在70歲後，但絲毫不影響在保單前期，通過減保取現的方式，實現教育支出的補貼；

滿足前期教育金需求後，還可以選擇繼續保留，作為孩子未來創業、婚嫁、甚至養老基金皆可：

6

-end-

人身保障優先於理財規劃，這個原則不曾改變。

我們常常從為孩子好的角度，為其購買健康保險，卻屢屢犯了本末倒置的錯誤，忽視了成年人的充足保障，才是孩子「人身保障」的基礎。

理財類保險卻恰好相反，它直接為孩子提供一份鎖定超長期收益，免受利率波動影響，甚至伴隨其一生的現金流契約。

再者，年金/壽險一類理財險種，具有較強的人身保障屬性，資產隱蔽性，並有涇渭分明的資產所有權轉換能力，以致法律上相對不容易發生財務分割。

說它可以從父母手中接過接力棒，輔助孩子走過一生，一點也不為過。

保險經紀人

支付寶特邀保險專家

工科思維│科普愛好者

梳理、分析、歸納

理性、客觀、較真

公眾號原創文章，未經許可請勿轉載

喜歡這篇文章嗎？立刻分享出去讓更多人知道吧！