支付冰火兩重天：第三方支付縫隙求生，聚合支付活得滋潤
文 | 木一
從春節前後開始，各家銀行紛紛切斷了快捷支付和代扣通道。資金流動不暢，整個互金行業都受到重創。
特別是現金貸行業，用戶還款自動扣款取消後，現金貸的主動還款率，下降了40%。
而P2P行業，因為通道的各種限制和行業影響，「存款量下降了30%」。
支付行業本身，更是出現了有趣的洗牌重組：第三方支付被擠到懸崖邊，「活下去都艱難」；
第四方的聚合支付，卻活得頗為滋潤，在監管之後，反而大放異彩。
01代扣關閉
支付通道的收緊，是從春節後開始的。
行業將其稱為「支付大地震」。
而這次地震，也成為了行業分水嶺。
「我們接到了銀行通知，說代扣要暫停。」一開始，一家現金貸平台的通道負責人荃一以為，只是一家銀行政策收緊，並未在意。
在接下來的一個月，他接到了3家銀行的通知，都要求關停介面。
他突然意識到問題的嚴重性，開始找新的通道來替換原有的。
「可能剛換上幾天，就被叫停。」這讓荃一心力憔悴。
很快，相應的具體政策就下來了。
央行下了命令，要求「斷直連」和「斷快捷支付介面」。
這給整個互金行業，帶來了巨大衝擊。
「以前，到了現金貸用戶的還款日，我們都是直接從他綁定的銀行卡里扣錢，根本不需要他同意。」荃一稱，前提是，他的銀行卡里要有錢。
一般代扣通道，會有額度等限制。
比如，一個月只能扣兩次，每次不能超過2000元。
以前，現金貸平台會巧妙地利用代扣規則，進行一些操作。
比如，還款日扣一次，催收打電話之後，再扣一次。
「這是以前現金貸行業的一個大殺器。」荃一稱。
一些現金貸公司，甚至能讓支付寶幫助代扣，「以前趣店就可以做到」。
而現在，代扣通道的切斷，導致用戶的主動還款率，「降低了40%」。
這也給催收增加了很大的壓力。
現在行業的解決方式，只能是臨時設計一個「一鍵還款」按鈕，引導用戶一步步操作。
「需要綁定一些銀行卡，或者往我們指定的賬戶還款。這些操作步驟都比較複雜。用戶本來就不想還，這一操作，更不想還了。」荃一稱。
而這對網貸行業來說，也是一次重擊。
作為一家P2P公司的支付業務負責人，趙宇最近也頭疼不已。
「一個月時間，下了十幾個通道，我不得不去找新的通道，但後者很不穩定，介面隨時可能關閉。」趙宇稱。
「以前我們家對接了幾十個支付通道，用戶怎麼最快捷，支付就會自動切換到那個通道。」趙宇稱。
比如，用戶綁定的是農行，就自動切換到農行最快捷的通道，可能都不需要驗證碼。
不同的通道，獲得的許可權可能完全不同。
比如，在一些快捷通道，用戶不需要輸入驗證碼，每日也有20萬的支付限額。
而現在，這些規則都在收緊，比如要求驗證碼、每日限額1萬等。
「非常影響用戶體驗。本來一天可以存入20萬，直接減到了1萬。」趙宇稱，這些限額，導致P2P的存入資金銳減。
「上個月資金存入量縮減了30%。這其中有行業的原因，也有通道的原因。」這讓趙宇壓力極大，只能不停尋找新的介面，盡量不影響用戶存入資金的額度和速度。
在過去，對消費金融和P2P來說，支付通道是支撐這個行業的金融血脈。
而現在，血流不暢，行業陷入僵死之局。
02第三方困境
「我們現在活下來都很難。」一家第三方支付公司的市場部負責人何峰稱。
監管要求「斷直連」之後，整個支付行業，迎來了一次徹底的大洗牌。
原本的支付行業，是第三方支付公司，一家家銀行去談銀行介面，自己去博弈通道費和分成。
如今，監管要求，第三方支付公司不能直接接銀行，必須通過「網聯」，統一接。
而網聯的作用，就是加了一個「清算」環節，便於監管統一管理。
除了網聯，各大銀行還組成了一個「銀聯」，作用和網聯相似。
這讓原本的支付生態，出現了新的洗牌和重組。
以前的支付生態，是第三方支付公司和各大銀行交錯合作，是一張相互交錯的網。
而現在，形成了三大梯隊。
第一梯隊，是能直接對接銀行的網聯和銀聯。它們把控著各大介面。
而第二梯隊，是第三方支付公司。它們從網聯或者銀聯手裡接過介面，再去對接商戶。
「除了微信支付和支付寶，現在第三方支付公司大都是2B的，針對某些細分行業，出專業的解決方案。」何峰稱。
比如，航旅、物流等行業。
而斷直連和強監管後，第三方支付受到巨大影響。
何峰稱，現在的狀況，是真真切切「在夾縫中生存」。
何峰表示，現在他們對接通道的成本，直接上升了50%。
「以前我們都和銀行直接談合作，有很多B端的大商戶，有談判的權力，銀行為了增收，會給我們一些讓利和優惠。」何峰稱。
但現在，和網聯談，「人家不差你這一家公司，愛來不來，毫無議價權」。
這也意味著，第三方支付公司的利潤空間，直接被壓縮了一半。
而同時，滿足監管和合規的成本，在急速增加。
「以前我們公司的合規部，只有10個人，現在有80個人，都忙得團團轉。」何峰稱。
合規部的工作極為繁瑣，他們需要制定各種規則和流程，盡量去符合監管，比如審核商戶資質、反洗錢等。
他們還需要經常跑各個監管部門，除了銀監會和央行，還要對接公安、網信、網監，壓力極大。
這產生了巨大的人力和時間成本。
另一方面，一些灰色業務被擠壓，或者直接退出。
「以前的支付行業，常有涉黃、涉黑的錢。」何峰稱，這些，才是支付行業最為掙錢的部分。
但是在強監管下，這些灰色業務基本停滯，「以前我們其實接過賭博的通道，監管之後，緊急叫停」。
而最後一點，就是創新空間被壓縮。
以前，第三方支付和銀行直接合作，經常會有一些創新的設計。
比如，在流程、界面、交互、參數、額度上，都可以隨心所欲。
最經典的案例，就是支付寶的快捷支付。
其實，這個創意，是支付寶在銀行的水電費「代扣」介面上創新出來的。
「現在進行統一化軍事化管理，我們產品設計部門，基本無事可干，很難有新的玩法。」何峰稱。
行業的共識是，目前，第三方支付在強監管之下，生存極為艱難。
03聚合逆襲
第三大梯隊，是所謂的第四方支付的「聚合支付」。
有趣的是，在大環境之下，第四方的聚合支付，現在卻活得頗為滋潤。
很多聚合支付，會將第三方支付的介面接入，做成一個聚合平台。
比如，哆啦寶、收錢吧、樂惠、錢方好近，等等。
它們正在全國開疆拓土，去接各家小商戶，比如街邊的小飯店、小商鋪。
「掃碼付款，就直接關注了我們的公眾號。」哆啦寶的副總裁白川稱，聚合支付，正在成為線下流量的巨大入口。
這些公眾號，還會做一些內容運營。
它們會招一些年輕的微信運營者，發一些有趣的熱點內容，「一般取關率很低」。
「現在我們的微信公眾號有7千萬用戶，我們漸漸發現，支付已經不是最掙錢的部分了。」白川稱。
手握這些流量的聚合支付，玩法很多，白川將其分為四大類：廣告、粉絲運營、金融、電商。
聚合支付平台和現金貸合作，在業內是比較有名的案例。
「我們給現金貸導流，甚至要拿走現金貸平台一半的利潤。」某聚合支付平台的金融負責人稱。
在這波現金貸浪潮中，聚合支付也是獲利頗豐的流量方。
監管的出台，對聚合支付的影響實際上不大。
「只要聚合支付不去做二清、不去做資金池、不去做違規業務，深入線下實體店，為實體經濟賦能，在監管之下，不但不受影響，反而有巨大的發展機會。」白川稱。
而它們，也開始和第三方支付，有了一些分工。
「第三方支付去拿大B，我們去拿小B，甚至直接2C，在模式上，已有了分工和差異。」白川稱。
高鐵、掃碼支付、共享單車和網購，被譽為中國的新「四大發明」。
中國的支付行業，領先世界，並讓中國最早進入「無現金社會」。
而如今，支付行業正在經歷洗牌和重組。
在烈火中重生，在絕望中尋找希望，這大概就是金融特有的進化與凈化之路。
(應受訪者的要求，文中部分人名為化名)
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